Як почати інвестувати та в що безпечно вкласти гроші в Україні – поради фінансових експертів

Юлія Фещенко

Редакторка новин MC.today

Сьогодні українці дедалі частіше задумуються про те, щоб інвестувати свої заощадження. Наприклад, можна вкладати кошти у внутрішньодержавні облігації чи інші цінні папери, нерухомість або бізнес. Проте інвестиції – це завжди ризик. У що нині можна інвестувати порівняно безпечно та як взагалі почати це робити, якщо раніше такого досвіду не було? Про це й не тільки MC.today розповіли відомі фінансові експерти.

Експерти розповіли, як та в що інвестувати в Україні. Фото: 1 – Альона Євдокимова, 2 – Depositphotos, 3 – Аліна Шух

Аліна Шух

• COO компанії Smart Family Office
• Посилання на соцмережі спікерки: Instagram

Аліна Шух розповіла, чи варто непокоїтись через можливий дефолт, і дала поради щодо того, як почати інвестувати з найменшими ризиками. Колаж: MC.today

Аліна Шух зазначила, що державні облігації – це на 100% зобов’язання Міністерства фінансів України, і єдиний ризик їхнього неповернення – це дефолт. Його оголошують тоді, коли країна не може сплачувати за боргами вчасно й у повному обсязі. У такому випадку відбуваються переговори з кредиторами про те, щоб списати частину боргу, а частину – перенести на пізніший термін.

«Дефолт – не банкрутство. Країна не може бути ліквідована, як компанія. Вона продовжує існувати, але протягом 5-7 років не може робити запозичення на зовнішніх ринках. Тоді відбувається суттєве скорочення витрат у країні (особливо соціальних), знижуються темпи розвитку економіки та часто виникає серйозна потреба в проведенні реформ», – пояснила Шух.

Так, Україна жодного разу не оголошувала дефолт за внутрішніми боргами в 1998 році, коли це зробила росія.

«Україна сильно залежала від економіки цієї держави й тоді в нас ВВП впав на 40%, а курс підскочив у 2 рази: з 2 до 4 гривень за долар. Проте дефолту не було оголошено. Сьогодні Україна має найбільший за всю історію розмір валютних резервів, підтримку більшості західних партнерів, програму підтримки від МВФ та Світового банку. Дефолт буде дуже невигідний країні й ризик дефолту за внутрішніми боргами залишається мінімальним», – зазначила експертка.

Аліна додала, що існує також ризик посередника – брокера чи уповноваженого банку, через якого ви купуєте облігації. У цьому випадку обов’язково потрібно перевіряти ліцензію та нормативні показники установи й обирати надійних посередників, як-от державні банки чи міжнародні установи із чистою репутацією та довгою історією.

А щоби почати інвестувати з найменшими ризиками, вона радить:

• навчитися відкладати;
• сформувати резерв;
• визначити мету інвестування (поставити цілі);
• «порахувати» цілі – коли реально їх досягти та скільки для цього потрібно грошей;
• а вже після цього – добирати інструменти.

Самі інструменти залежатимуть від цілей, пояснила Шух. Якщо ціль у межах року, скоріше за все, інвестувати не потрібно буде – достатньо просто відкласти необхідну суму грошей. Якщо ціль у межах 5-7 років, тоді найкраще підійдуть інструменти з фіксованим доходом, як-от депозити чи облігації (тоді ми знаємо, що за визначену кількість років отримаємо конкретну суму). Якщо ж досягнення мети вимірюється тривалим часом, як-от коли ви прагнете фінансової свободи, потрібно обирати інструменти з капіталізацією (можливістю реінвестицій). Наприклад, акції великих компаній, нерухомість, фонди тощо.

Альона Євдокимова

• Фінансова планерка iPlan.ua
• Посилання на соцмережі спікерки: Instagram

Альона Євдокимова розповіла про безпечні інструменти інвестування – ОВДП, депозити, землю та нерухомість. Колаж: MC.today

Альона Євдокимова наголосила, що початок інвестування може здатися складним, особливо якщо раніше ви цього ніколи не робили.

«В цьому питанні важливо визначити ключові кроки, які допоможуть зробити цей процес більш зрозумілим і ефективним», – зазначила експертка.

Першим кроком може бути навчання основ фінансової грамотності. В Україні доступні безплатні курси, які можуть допомогти розібратися у фінансових питаннях. Це дозволить підходити до питань інвестицій усвідомленіше та підготуватися до майбутніх рішень.

Наступний крок – визначити, з якою метою ви хочете інвестувати. Це може бути накопичення на пенсію, купівля нерухомості, навчання дитини тощо. Визначення цілей допоможе встановити рівень ризику, який ви готові прийняти, та визначити термін інвестування.

«Розуміння ваших фінансових цілей є ключовим для вибору правильних інструментів і стратегій», – пояснила Євдокимова.

На початкових етапах інвестування вона радить обирати безпечні та зрозумілі інструменти. В Україні є кілька таких опцій.

ОВДП (облігації внутрішньої державної позики)

ОВДП – хороший варіант для початківців, вважає Альона. Це цінні папери, які випускає держава.

«Купуючи ОВДП, ви фактично позичаєте гроші уряду й отримуєте фіксований відсоток доходу», – пояснила вона.

З-поміж основних переваг ОВДП експертка відзначила:

• безпеку – ОВДП гарантовані державою;
• податки – дохід від ОВДП не оподатковується і не потребує декларування;
• відсоткові ставки – вони досить привабливі і складають приблизно 16% для гривневих та 4% для доларових ОВДП;
• простоту придбання – ОВДП можна купити через «Дію» або мобільні застосунки банків.

«Різновидом ОВДП є військові облігації, які випускає Уряд України для залучення коштів на фінансування оборонних потреб під час воєнного стану. Вони стали інструментом підтримки економіки та збройних сил під час війни, а також надійною можливістю для громадян інвестувати в державу. Військові облігації мають усі ті ж переваги, що і звичайні ОВДП, крім того, вони є реальною можливістю зробити свій внесок у захист країни», – розповіла Євдокимова.

Читайте також: Особисті фінанси: як навчитись заощаджувати і робити це правильно. Поради експертів

Депозити

Банківські депозити – це традиційний інструмент, відомий багатьом інвесторам. Хоча вони зазвичай мають нижчу дохідність порівняно з ОВДП (зокрема, через необхідність сплати податку на доходи фізичних осіб), депозити залишаються надійним і зрозумілим варіантом для зберігання грошей.

Земля

Після відкриття ринку землі в Україні у 2021 році інвестиції в цей актив стали доступними для фізичних осіб. Земля – це обмежений ресурс, тому її вартість має потенціал для стабільного зростання, особливо в сільськогосподарському секторі, який відіграє ключову роль в українській економіці.

Основні переваги інвестицій у землю – її обмежена кількість та довгострокове збереження вартості. Важливо розуміти, що земля може приносити дохід як через зростання її ціни, так і через здачу в оренду. Водночас інвестори повинні бути готові до низької ліквідності цього активу, зменшення реального доходу від оренди, оскільки вона зафіксована в гривні, що девальвує. З-поміж ризиків також називають неефективне використання орендарем землі

«Інвестиції в землю підходять для тих, хто прагне диверсифікувати свій портфель та шукає довгострокові інвестиції», – пояснила Альона.

Нерухомість

Інвестиції в нерухомість, за словами Євдокимової, традиційно вважаються одним із надійних способів збереження та примноження капіталу. Вони можуть приносити дохід через оренду або зростання вартості об’єкта із часом. Проте цей інструмент має як переваги (основною з яких є стабільний пасивний дохід), так і значні ризики.

«Історично нерухомість має тенденцію зростати в ціні, проте за останній рік ціни у валюті на однокімнатні квартири вторинного ринку впали, на дво- та три- кімнатні квартири залишилися без змін», – зазначила експертка.

Одним із недоліків цього інструменту вважається також низька ліквідність. Продаж нерухомості може вимагати тривалого часу, особливо в Україні, де останнім часом ринок нерухомості «завмер» і угоди здійснюються переважно завдяки державній програмі «єОселя». Крім того, утримання нерухомості завжди вимагає додаткових витрат на ремонт, обслуговування та податки.

За останні роки також значно підвищився ризик фізичного знищення об’єкта, зауважила Євдокимова. Якщо раніше це була невелика ймовірність через пожежі або природні катастрофи, зараз додався цілком можливий варіант руйнувань через військову агресію росії.

«Інвестиції в нерухомість можуть доповнити портфель інвестора, який має довгострокові цілі, та зробити його більш диверсифікованим», – підсумувала вона.

Одним із кроків обов’язково має бути регулярність. Регулярне інвестування допомагає формувати фінансову дисципліну та звичку відкладати частину доходу. З часом навіть невеликі суми, які вкладаються систематично, можуть перетворитися на значний капітал завдяки складним відсоткам. Такий підхід також дозволяє поступово підвищувати рівень інвестиційного портфеля, не ризикуючи великими сумами відразу.

«Загалом регулярність створює фінансову стабільність та забезпечує передбачувані результати, що особливо важливо для досягнення довгострокових інвестиційних цілей», – пояснила Альона.

Незалежно від обраного інструменту, вона вважає регулярність у вкладеннях та усвідомленість у виборі інвестицій є ключем до успіху, що допоможе досягти фінансових цілей та забезпечити стабільне зростання капіталу в довгостроковій перспективі.

Іванна Антонюк

• Засновниця першої акредитованої академії в Україні з особистих фінансів Freedom Capital
• Посилання на соцмережі спікерки: Instagram

Іванна Антонюк розповіла про неочевидні ризики інвестування в ОВДП і порадила завжди починати з навчання. Колаж: MC.today

Іванна Антонюк розповіла, що сьогодні державні облігації лише можуть здаватися на 100% безпечним активом, але й тут є свої нюанси та ризики.

«По-перше, щодо інфляції та девальвації, це не так уже і прибутково. А по-друге, гроші держава може не повернути у випадку оголошення дефолту, тобто банкрутства», – пояснила експертка.

А коли йдеться про безпечні інвестиції, то з найменшими ризиками люди зазвичай вкладають гроші в те, на чому добре знаються. Вибір активів сьогодні, попри ситуацію в країні, великий: фондовий ринок, земля, криптовалюта, нерухомість, золото, франшизний бізнес та навіть дольові інвестиції в закордонну нерухомість.

«Я точно раджу починати з навчання. Це буде найкращою першою інвестицією. А якщо говорити щодо активів, то я б радила почати з фондового ринку, де мінімальні ризики та вхід. Акції ви зможете придбати навіть від 10$», – наголосила Антонюк.

Любомир Остапів

• Відомий український фінансист. Засновник соціального проєкту «Сімейний Бюджет». Партнер iPlan.ua
• Посилання на соцмережі спікера: Facebook

Любомир Остапів порадив інвестувати в себе і водночас не відриватися від реальності, адже в цьому процесі є неочевидний нюанс. Колаж: MC.today

Любомир Остапів розповів про три способи інвестування коштів. Найперший (і доволі очевидний, за словами експерта) – це інвестиції в себе. Тобто в знання і навички, які допоможуть вам підвищувати рівень професійності, а отже – заробляти дедалі більше на власній експертності. Втім, у цьому питанні також не варто відриватися від реальності.

«Ми не можемо постійно й без обмеження інвестувати в себе, тому що в певний момент починає діяти закон так званої спадної граничної корисності. Іншими словами, коли кожна наступна тисяча, вкладена в себе, уже не принесе такого ефекту», – застеріг експерт.

Другий спосіб – інвестувати в перемогу України, або вкладати кошти у внутрішньодержавні облігації. Вони є у валюті, а придбати їх можна в кількох українських банках. Остапів порадив завжди варто детально вивчати умови інвестування, особливо комісії, які можуть зробити інвестицію на невелику суму не надто привабливою.

Третій спосіб інвестування, який рекомендує Остапів, – це фондові ринки, які допоможуть, зокрема, сформувати пенсійний портфель та зробити перший крок до фінансової незалежності.

Юлія Баткалова

• Засновниця школи фінансів BY finance, практикуюча інвесторка, фінансова експертка «Ранок вдома» на телеканалі «ДІМ», «найвпливовіший інвестиційний інфлюенсер»’2024 за версією FinBloggerAward
• Посилання на соцмережі спікерки: Instagram

Юлія Баткалова нагадала, що українці також мають право інвестувати в закордонні активи, а це – ще один інвестиційний інструмент. Колаж: MC.today

Юлія Баткалова нагадала, що державні облігації – це борговий інструмент. Фактично це кредит, який ви надаєте державі. Такий інструмент вважається одним із найнадійніших у світі. Усе залежить від країни-емітента ОВДП.

«Якщо говорити про Україну – наразі військові (державні) облігації повертаються в повному обсязі та дають дохідність 3-4% у валюті, наприклад, доларах США. Купуючи їх, ми допомагаємо державі. Фактично це донат, який потім повертається з відсотками», – пояснила вона.

Щодо безпечних інвестицій, експертка зазначила, що з 2017 року, згідно з чинним законодавством, українці мають право інвестувати в закордонні активи, тобто мати закордонні рахунки. Але від початку повномасштабної війни у 2022 році змінилась процедура поповнення закордонних рахунків.

«Станом на зараз, ми можемо відкривати брокерський рахунок за кордоном, купувати цінні папери, наприклад, акції техгігантів США або ETF, які мають у складі більш як 500 компаній і дублюють індекс S&P 500 (дохідність 12% в USD)», – пояснила Баткалова.

Також можна розглянути інвестиції в нерухомість або землю в Україні. Як зазначила Юлія, дохідність за ними буде менша, але в цьому випадку кошти залишаються в Україні. Не варто забувати й про валютні облігації України, які можна купувати через банківські або фінансові установи. Дохідність за ними сягає 3-4% в доларах США.

• Раніше експерти поділились порадами щодо того, як українцям почати отримувати пасивний дохід та яких помилок уникати.