Babitskyi Investment Management: поради інвесторам-початківцям, як не прогоріти

Роман Бабицький – засновник фінансової компанії Babitskyi Investment Management. Вона працює на ринку вже понад 10 років і інвестує у кредитні компанії: перед цим проводить повний аудит і дає рекомендації, що саме можна поліпшити.

У партнерському матеріалі MC.today він розповідає, як вкласти гроші так, щоб не прогоріти.

Які є критерії вибору

У будь-якій роботі в людини є принципи. Коли справа стосується інвесторів, це золоте правило теж залишається чинним: без чітких принципів ви банально не будете знати, на що спиратися, коли вибираєте проєкт. А вибирати доведеться, тому що навіть у кризовий час від стартапів не буде відбою.

Для мене існує два чіткі критерії: 

1. Диверсифікація ризиків. Сенс у тому, щоб інвестувати свій капітал, розділивши його перед цим на багато частин, і зменшити ризик. Наприклад, у вас є 100 тис. Ви ділите цю суму на 100 частин, кожну з яких кудись інвестуєте. І якщо не спрацьовує один проєкт, то ви втрачаєте тільки одну частину зі ста. А якщо відразу вкладете 100 тис. в один проєкт, то можете прогоріти. Ніколи не знаєш напевно, чи зможе стартап «вистрілити».
2. Ризикова політика. Це та інформація, яку ви не знайдете в мережі, тут немає детальної інструкції. Неможливо наперед уявити, кому можна довіряти гроші, а кому ні, скільки відсотків вкладень стартап зможе повернути або скільки їх прогорить. Тут слід спиратися на власний досвід і постійно аналізувати свою роботу.

За кілька років ми виробили чітку політику ризиків і можемо з першого погляду визначити, чи варто вкладати. За цей час у нас був і вдалий досвід, і не дуже. Тепер ми інвестуємо в кредитні компанії: перед цим проводимо повний аудит і даємо рекомендації, що можна поліпшити. І тільки після того, як провели розвідку, вже починаємо вливати в бізнес.

ДІЗНАТИСЯ БІЛЬШЕ ПРО ІНВЕСТУВАННЯ

Проєкт або людина?

Уявіть ситуацію. Ви розробили власну ризикову стратегію, засновану на багаторічному досвіді, а також підготували гроші, знаючи, що все під контролем. Ви готові інвестувати і з хвилини на хвилину повинні зустрітися зі своїм першим клієнтом. Хоча в нашій сфері більше підходить слово «колега», оскільки мета інвестора – не дати грошей, а допомогти бізнесу в розвитку.

І ось перед вами людина, а з нею пакет документів. Це може бути хто завгодно: респектабельна жінка з відомої компанії або забитий хлопчина, у якого написаний бізнес-план середнього рівня.

І ось наступна дилема: на що звернути увагу – на людину або проєкт?

Насправді, усе доволі просто. Якщо до вас звертається стартап, то в першу чергу все залежить саме від людини. Так, у неї може бути мало знань, зовсім не вистачати досвіду, вона може бути романтиком і рубати із плеча, а її бізнес-план більше схожий на твір «Ким я стану, коли виросту».

Але якщо при цьому вона сповнена впевненості, поводиться як справжній лідер, а в її очах палає енергія майбутнього мільярдера, тоді це явно той, на кого вам потрібно звернути увагу.

І справа навіть не в так званій «чуйці», на яку легко клюнуть інвестори-початківці, а в людському факторі. Саме ініціативність та амбіційність, а не стартовий капітал позначають майбутнє проєкту.

Із чого почати

Звичайно, це не означає, що ви повинні відразу відрахувати шестизначну суму. Треба провести підготовку для старту: попросити детальний план, вивчити основи. Нехай це буде ваша «нульова інвестиція»: дайте пораду, із чого почати. Адже ніхто не народжується ідеальним бізнесменом, їм можна тільки стати.

Зовсім інша справа, коли мова йде про проєкт, який уже працює. Ось там вам треба повністю відключити емоції і застосовувати те, що особливо розвинене в технарів – раціональний розум. Я нічого не маю проти гуманітаріїв. Але коли до вас приходить умовна людина з умовного «ПриватБанку», вам повинно бути все одно, хто сидить перед вами. Нехай це буде навіть сама Анджеліна Джолі в найкращі роки. Важливо тільки те, який у цієї людини кейс.

Політика бізнесу, вектор руху, економічний стан, cash flow (грошовий потік. – Прим. ред.) – ось що повинно вас цікавити. І тільки коли ви проаналізуєте всі доступні дані, які треба дізнатися по максимуму, приймайте остаточне рішення.

ДІЗНАТИСЯ БІЛЬШЕ ПРО ІНВЕСТУВАННЯ

І ще трохи про планування

Кожен інвестор у душі – це маленький бізнесмен зі своїми мріями. Бажано, щоб вони були при цьому конкретними. Ці мрії і складають основу ідеального проєкту.

Повернемося на крок назад, до хлопчини з неабияким бізнес-планом. Тепер ми представимо, що він у нього середньої якості: начебто і всі елементи є, але чогось не вистачає. Або в нього навіть є свій маленький бізнес: скажімо, кав’ярня в центрі Києва. І він хоче залучити ваші гроші, щоб розширити мережу.

Тут уже починається аналіз. Вам важливо провести повний аудит усього, що є в цієї людини: бізнес-модель, кількість і якість співробітників, навіть банківські виписки.

Якщо ми бачимо, що цей набір максимально близький до нашого ідеалу або хоча б тягне на трієчку, ми готові з ним працювати.

Наша мета – прибутковий проєкт

У слова «успіх» у бізнес-середовищі чітке значення – це прибуток. Не тому що ми меркантильні сволоти, а тому що це той критерій, який оцінює нашу роботу. Що успішніше вклалися, то більші прибутки отримаємо в результаті. І оскільки це не кредити, а нас приймають як колег, у наших же інтересах впливати на компанію і зробити так, щоб прибутки зростали.

Перейду до особистого досвіду. Уже сьогодні наша команда інвестувала в кілька відомих та успішних зараз кредитних груп: центр кредитування «Даріум» і кредитний союз «Просто гроші». Крім цього, зараз ми у процесі перемовин з кількома фінансовими компаніями, кожна з яких хоче отримати від нас вкладення.

Звичайно, слово «успіх» ми змогли вимовити не відразу. Спочатку в нас теж були помилки. Це сьогодні я можу сміливо говорити про те, що людський фактор має значення, як і наявність потрібних елементів у бізнес-плані. Але ж так було не завжди.

І ці невдалі інвестиції подарували нам найбезцінніший ресурс – досвід. Завдяки йому ми прийшли до того ідеального результату, який є сьогодні. Це звучатиме як кліше, але я все одно скажу: «Не бійтеся помилок».

Гроші можна заробити, репутацію – очистити, тіло – підкачати. Але досвід – це те, що приходить лише із часом і наполегливою працею. Це те, що робить вас професіоналом і дозволяє помилятися все менше й менше.

«Золота» порада

За канонами копірайтингу наприкінці будь-якого тексту повинен бути висновок або заклик до дії. Оскільки я не продаю вам нічого конкретного, то просто подарую головну пораду, щоб допомогти інвесторові не осоромитися:

• Завжди диверсифікуйте прибуток, не кладіть усі яйця в один кошик.
• Проведіть собі межу ризику, не беріть у роботу проєкти, які переходять цю межу, вибирайте проєкти з розумом.

УЗНАТЬ БОЛЬШЕ ОБ ИНВЕСТИРОВАНИИ